Mehrere Unternehmen wollten vor Microsoft Activision Blizzard kaufen

Während Microsoft seinen Vorschlag vorantreibt, Activision Blizzard für 68,7 Milliarden US-Dollar zu kaufen, wurde der offizielle Prospekt für den Deal bei der US-Regierung eingereicht und enthält viele Einblicke und Einzelheiten über das Angebot und die Hintergründe. Das lange Dokument enthält einen Zeitplan dafür, wie und wann der Deal zustande kam, was Microsoft und Activision zahlen müssten, wenn der Deal zustande kommt, und mehr, wie mehrere andere Unternehmen versuchten, Activision Blizzard zu kaufen, wobei eines speziell Blizzard kaufen wollte allein.

Beginnend mit den Gebühren muss Activision Blizzard Microsoft 2,27 Milliarden US-Dollar zahlen, wenn es beschließt, den Deal zu beenden, während Microsoft Activision Blizzard zwischen 2 und 3 Milliarden US-Dollar zahlen müsste, wenn es zurücktritt.

In Bezug auf den Hintergrund des Deals sagte Activision Blizzard, es habe immer nach Wegen gesucht, „das Geschäft von Activision Blizzard zu stärken und den Wert für Aktionäre zu steigern“, und dazu gehörte auch die Prüfung potenzieller Akquisitionsmöglichkeiten. Das Unternehmen gab jedoch keine Namen von Unternehmen bekannt, die versucht haben, Activision Blizzard im Laufe der Jahre zu kaufen. Es stellte jedoch klar, dass keine Diskussion über einen Buyout-Deal jemals über „vorläufige Gespräche“ hinausging, bis Microsoft Ende 2021 sein Angebot machte.

Xbox und Activision bündeln ihre Kräfte

Activision Blizzard sagte, dass es seit mehr als zwei Jahrzehnten eine Beziehung zu Microsoft für Xbox und andere Unternehmungen unterhält, aber es war an 19. November 2021 dass Gespräche über ein Buyout aufkamen. Dieses Datum ist bemerkenswert, weil es nur drei Tage war, nachdem das Wall Street Journal am 16. November seinen bombastischen Bericht über die Arbeitskultur von Activision Blizzard veröffentlicht hatte und insbesondere darüber, wie CEO Bobby Kotick Berichten zufolge von Fällen von sexueller Belästigung und Missbrauch wusste und sie vertuschte. Es ist auch bemerkenswert, dass es eingeschaltet war 18. November 2021 dass Spencer den Mitarbeitern sagte, dass Xbox die Beziehung des Unternehmens zu Activision Blizzard im Gefolge des WSJ-Berichts „evaluiere“.

An 19. November 2021, sprach Xbox-Chef Phil Spencer mit Kotick über sein Interesse, „strategische Möglichkeiten zu diskutieren“. Spencer fragte Kotick, ob er am nächsten Tag Zeit für ein Gespräch mit Microsoft-CEO Satya Nadella hätte. 20. November 2021. Kotick stimmte zu, und der Anruf fand statt. Kotick gab dann das, was er gelernt hatte, an die Vorstandsmitglieder von Activision, Robert Morgado und Brian Kelly, weiter, und dann wandten sich Kotick und Kelly an die Anwaltskanzlei Allen & Company, um darüber zu sprechen, wie sie vorankommen und einen Deal machen können.

An 22. November 2021, Spencer bat Activision Blizzard, zusätzliche Informationen über den langfristigen Finanzplan des Unternehmens bereitzustellen. Kotick und Kelly sagten, sie wollten diese Informationen nicht bereitstellen, es sei denn, Microsoft könne nachweisen, dass es ernst gemeint sei, einen Deal zu machen, den Kotick und Kelly ihrem Vorstand vorlegen könnten, um ihr Interesse abzuschätzen.

Die Führungskräfte haben offenbar die Diskussionen für die Thanksgiving-Feiertage unterbrochen und dann weiter 26. November 2021, sprach Spencer erneut mit Kotick und Kelly, um zu sagen, dass Microsoft „vorläufig erwägt“, einen Bar-Deal für 80 US-Dollar pro Aktie abzuschließen. An 28. November 2021kam das Management von Activision Blizzard an den Tisch und bat um einen Deal im Bereich von 90 bis 105 US-Dollar pro Aktie.

Dann weiter 29. November 2021teilte Spencer Kotick und Kelly mit, dass Microsoft mit diesem Bereich einverstanden sei, obwohl es sich am unteren Ende wohler anfühle.

„Herr Spencer bemerkte auch den Wunsch, schnell vor einer zuvor geplanten kurzfristigen Sitzung des Microsoft-Vorstands zu handeln, bei der Herr Spencer die mögliche Transaktion zwischen Microsoft und Activision Blizzard erörtern wollte“, heißt es in dem Dokument.

An 1. Dezember 2021Kotick und Spencer stellten sich gegenseitig ihren jeweiligen Rechtsteams vor, die den Deal verwalten würden, und sprachen darüber, wann Activision Blizzard Microsoft seinen langfristigen Finanzplan im Rahmen einer gegenseitigen Geheimhaltungsvereinbarung vorlegen würde.

Dann weiter 3. Dezember 2021, entschied sich das Management von Activision Blizzard für Allen & Company, um den Deal auf rechtlicher Grundlage zu führen. Interessanterweise berichtete Activision Blizzard am selben Tag, dass es eine unaufgeforderte E-Mail vom CEO eines anderen Glücksspielunternehmens erhalten hatte, in der er um ein Treffen gebeten wurde, um eine „potenzielle strategische Transaktion“ zu besprechen. Dieser CEO bat Kotick, sich ebenfalls persönlich zu treffen. Der Name dieser Firma wurde nicht bekannt gegeben.

An 6. Dezember 2021, Activision Blizzard und das Microsoft-Management einigten sich auf Bedingungen zum Austausch vertraulicher Finanzinformationen, um den Deal voranzutreiben. Am selben Tag schickte „eine Einzelperson“ Kelly eine E-Mail, um speziell die Blizzard-Sparte von Activision Blizzard zu kaufen, aber keine weiteren Details dazu wurden in dem Dokument veröffentlicht.

Dann weiter 10. DezemberSpencer teilte Kotick und dem Management von Activision Blizzard mit, dass es bereit sei, offiziell 90 US-Dollar pro Aktie anzubieten, um das Unternehmen zu übernehmen.

Die beiden Unternehmen gingen etwa einen weiteren Monat hin und her, setzten sich mit ihren jeweiligen Rechtsteams in Verbindung und erwogen Angebote und Interessen mehrerer anderer, nicht genannter Unternehmen, die Activision Blizzard übernehmen wollten. Dann weiter 17. Januar 2022, Microsoft und Activision Blizzard haben sich offiziell auf Bedingungen von rund 95 US-Dollar pro Aktie geeinigt, was den Deal auf 68,7 Milliarden US-Dollar beziffert, den größten Buyout in der Geschichte des Gamings und einen der größten aller Zeiten in der gesamten Branche. Der Deal wurde offiziell angekündigt und „durchgeführt“. 18. Januar 2022 mit einer Pressemitteilung beider Unternehmen.

Der Deal ist jedoch noch nicht offiziell abgeschlossen, da er noch behördlichen Genehmigungen unterliegt. Regulierungsexperten erwarten, dass es geprüft, aber letztendlich genehmigt wird.

Sollte der Deal genehmigt werden, wird erwartet, dass eine Reihe von Activision-Spielen dem Game Pass beitreten, was die Attraktivität des beliebten Abonnementdienstes weiter erhöht. Zukünftige Call of Duty-Spiele werden plattformübergreifend bleiben, aber die vollständigen Einzelheiten darüber, was das alles für Call of Duty und alle Activision Blizzard-Franchises bedeutet, bleiben abzuwarten.

Quelle : https://www.gamespot.com/articles/multiple-companies-wanted-to-buy-activision-blizzard-before-microsoft/1100-6500900/?ftag=CAD-01-10abi2f